ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТАМОЖЕННЫЙ КОМИТЕТ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
ПИСЬМО
от 13 мая 2002 г. N 01-06/18357
ОБ ИСПОЛЬЗОВАНИИ БИРЖЕВЫХ ЦЕН
И КОТИРОВОК ПРИ КОНТРОЛЕ ТАМОЖЕННОЙ СТОИМОСТИ ТОВАРОВ,
ВВОЗИМЫХ НА ТАМОЖЕННУЮ ТЕРРИТОРИЮ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ
В целях предотвращения случаев занижения таможенной стоимости
отдельных видов товаров, являющихся объектами мировой биржевой
торговли, и обеспечения единого подхода при принятии решений по
таможенной стоимости биржевых товаров, ГТК России направляет
информацию, которую необходимо учитывать при контроле таможенной
стоимости биржевых товаров, ввозимых на таможенную территорию
Российской Федерации.
Заместитель
председателя ГТК России
генерал - лейтенант
таможенной службы
А.А.КАУЛЬБАРС
Приложение
к письму ГТК России
от 13.05.2002 N 01-06/18357
ИНФОРМАЦИЯ
О ТОВАРАХ, ВВОЗИМЫХ НА ТАМОЖЕННУЮ ТЕРРИТОРИЮ
РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ, ЯВЛЯЮЩИХСЯ ОБЪЕКТАМИ
МИРОВОЙ БИРЖЕВОЙ ТОРГОВЛИ
В практике международной торговли товарами, являющимися
объектами мировой биржевой торговли, при определении цен по
внешнеторговым контрактам (заключаемым вне биржевой торговли), за
основу очень часто принимаются биржевые цены (или служат
ориентиром).
Под биржевым товаром понимается товар, являющийся объектом
биржевой торговли. В настоящее время в мировой практике на биржах
осуществляется торговля примерно 40 видами сельскохозяйственных
товаров и продуктов их переработки.
Важнейшими центрами мировой биржевой торговли
сельскохозяйственными товарами являются следующие биржи.
------------------------------------------T----------------------¬
¦ Название биржи ¦ Вид товара ¦
+-----------------------------------------+----------------------+
¦Нью - йоркская биржа кофе, сахара и какао¦сахар - сырец ¦
¦(CSCE) <*> ¦сахар белый ¦
¦ ¦какао - бобы ¦
¦ ¦кофе - арабика (мытая)¦
+-----------------------------------------+----------------------+
¦Нью - йоркская биржа по хлопку и ¦Хлопок ¦
¦цитрусовым (NYCE) <*> ¦Цитрусовые ¦
¦ ¦Замороженный ¦
¦ -------------------------------- ¦концентрированный ¦
¦ <*> биржи CSCE и NYCE входят в состав ¦апельсиновый сок ¦
¦Нью - йоркской биржи (New York Board of ¦ ¦
¦Trade - NYBOT) ¦ ¦
+-----------------------------------------+----------------------+
¦Лондонская фьючерсная и опционная биржа¦сахар - сырец ¦
¦(LIFFE) ¦сахар белый ¦
¦ ¦какао - бобы ¦
¦ ¦кофе - робуста ¦
¦ ¦каучук натуральный ¦
¦ ¦картофель ¦
¦ ¦семена масличных ¦
¦ ¦культур ¦
¦ ¦растительные масла ¦
¦ ¦(соевое, кокосовое, ¦
¦ ¦рапсовое, ¦
¦ ¦подсолнечное, льняное,¦
¦ ¦арахисовое) ¦
+-----------------------------------------+----------------------+
¦Чикагская торговая биржа (CHICAGO BOARD ¦Пшеница ¦
¦OF TRADE) ¦Кукуруза ¦
+-----------------------------------------+Овес ¦
¦Среднеамериканская товарная биржа (MID - ¦Соя, соевое масло ¦
¦AMERIKAN COMMODITI EXCHANGE) ¦рис ¦
+-----------------------------------------+----------------------+
¦Парижская биржа (Paris Bourse de ¦Сахар белый ¦
¦Commerce) ¦Кофе в зернах ¦
¦ ¦(Робуста) ¦
¦ ¦Какао - бобы ¦
+-----------------------------------------+----------------------+
¦Виннепегская товарная биржа, Канада ¦Пшеница ¦
¦(Winnipeg Commodity Exchange) ¦Ячмень ¦
¦ ¦Овес ¦
¦ ¦Рожь ¦
¦ ¦Рапс ¦
¦ ¦Семена льна ¦
L-----------------------------------------+-----------------------
Помимо перечисленных крупнейших мировых бирж торговля
сельскохозяйственными товарами в меньших объемах ведется в Европе
на биржах в Ливерпуле, Амстердаме, Роттердаме, Антверпене,
Гамбурге и Милане (зерновые, кофе, какао - бобы, рис, хлопковое
масло, шерсть), в Азии - в Сингапуре и Малайзии (натуральный
каучук), в Куалу - Лумпур (пальмовое и пальмоядровое масло), в
Калькутте и Карачи (джут), в Бомбее (хлопок), в Австралии -
Мельбурне и Сиднее (неочищенная шерсть), в Египте - хлопок, в
Бразилии - Сан - Паулу (кофе, хлопок).
Биржевые цены являются неоднородными и в зависимости от
характера сделок различают следующие цены: цены по сделкам на
реальный товар ("спот" и "форвард") и цены на фиктивный товар (так
называемые фьючерсные цены).
Биржевые цены на реальный товар формируются на момент
заключения контракта, исходя из соотношения между спросом и
предложением на товар, имеющийся в наличии, и бывают двух типов:
- Цена "спот" ("spot" или "cash") - означает цену по сделкам
на наличный товар с немедленной поставкой после заключения сделки
(в срок, установленный правилами соответствующей биржи, обычно от
1 до 15 дней). Цена товара по данным сделкам может различаться в
зависимости от условий поставки, качественных характеристик
товара, условий оплаты и других факторов.
- Цена "форвард" (forward) или "шипмент" - означает цену по
сделкам на наличный товар с поставкой этого товара через
определенное время, т.е. сделка на срок (такие сделки также
называются "срочными").
По сделкам "форвард" цена формируется не только под
воздействием спроса и предложения, но также учитываются и другие
факторы, в частности расходы по хранению и страхованию товара,
величина процента за кредит, полученного для финансирования
биржевой операции, и др. Обычно при нормальной конъюнктуре рынка
(т.е. равновесии спроса и предложения без ажиотажного спроса и
спекулятивных ожиданий) цена на товар по сделкам "форвард" обычно
превышает цену "спот" на наличный товар за счет перечисленных
расходов.
Кроме того, цены по указанным сделкам также, как и по сделкам
"спот", различаются в зависимости от условий поставки,
качественных характеристик товара, условий оплаты и других
факторов.
Сделки на реальный товар "спот" и "форвард" завершаются
действительным переходом товара от продавца к покупателю на одном
из биржевых складов. Однако в настоящее время продажа реального
товара на мировых биржах происходит в незначительных объемах.
Фьючерсная цена - это цена, определенная сторонами при
заключении фьючерсного контракта, который представляет собой
стандартный биржевой договор на куплю - продажу товара в заданный
момент с поставкой в будущем.
Следует иметь в виду, что фьючерсные сделки в отличие от
сделок на реальный товар не предусматривают (в обязательном
порядке) обязательства сторон поставить или принять реальный товар
(в срок, обусловленный в контракте), а предполагают куплю и
продажу прав на товар. Поставкой наличного товара заканчивается
только 2 - 4% заключенных сделок на бирже фьючерсных контрактов, а
большинство фьючерсных контрактов закрывается контракта с выплатой
разницы в ценах. Вместе с тем фьючерсный контракт, заключенный с
целью поставки по нему реального товара, по сути есть форвардный
контракт.
Биржевая фьючерсная торговля имеет определенные особенности.
Фьючерсные контракты заключаются только на биржах в отличие от
сделок "спот" и "форвард", которые могут заключаться как на
биржах, так и на внебиржевом рынке.
На отдельных биржах фьючерсные контракты имеют определенное
постоянное обозначение или номер. Так, на Нью - йоркской бирже
международный фьючерсный контракт по купле - продаже сахара -
сырца называется "контракт N 11" (в отличие от фьючерсного
контракта по купле - продаже сахара - сырца на внутреннем рынке
США, который называется "контракт N 14"), международный фьючерсный
контракт по купле - продаже кофе "арабика" называется "контракт
С". На Лондонской бирже фьючерсный контракт по купле - продаже
сахара называется "контракт N 5".
Фьючерсный контракт на определенный товар представляет собой
стандартный договор купли - продажи на унифицированный по
качеству, количеству и условиям поставки товар. При этом
количество товара, предусмотренного во фьючерсном контракте,
называется "лотом".
Например, во фьючерсном контракте N 11 по купле - продаже
сахара - сырца на Нью - йоркской бирже зафиксированы следующие
стандартные условия: предусмотрена продажа сырца на условиях ФОБ
порты Карибского моря, а также ряда других стран (стран Южной
Америки) в количестве 50 метрических тонн навалом с поляризацией -
96 град., при поляризации сахара - сырца от 96 град. до 97 град.
предусмотрена премия продавцу в размере 1,4% к базисной цене, при
поляризации - 98 град. - 2,7%, при поляризации ниже 96 град.
предусмотрены скидки. Премия за поляризацию менее 1 град.
рассчитывается в тех же пропорциях.
В сделках "спот" и "форвард" могут быть предусмотрены другие
коммерческие условия, в частности, размер партии, условия
поставки, другая величина премии за поляризацию сахара - сырца и
др.
Следует иметь в виду, что на различных биржах цены могут
устанавливаться в разных валютах и на различные весовые единицы.
Так, на Лондонской бирже цены на какао - бобы и кофе установлены в
английских фунтах стерлингах за тонну, а на сахар - в долл. США за
тонну.
На Нью - йоркской бирже кофе, сахара и какао (CSCE) цены на
сахар - сырец установлены в центах США (с сотыми долями) за
английский фунт (453,6 г). Для пересчета этих показателей в
доллары США за тонну применяется коэффициент 22,0462.
Цены по фьючерсным сделкам на один и тот же товар
дифференцируются в зависимости от срока поставки (на различных
биржах могут быть установлены разные сроки поставки). Например, по
правилам Нью - йоркской биржи кофе, сахара и какао по фьючерсным
контрактам цены на сахар - сырец определяются отдельно на поставки
в марте, мае, июле, октябре текущего года и по тем же месяцам
следующего года. При этом максимальный период поставки может быть
равен 18 месяцам (включая месяц, в котором заключен контракт).
Следует иметь в виду, что торговля контрактами с поставкой в
ближайшем месяце прекращается в последний день месяца,
предшествующего месяцу поставки. Например, на Нью - йоркской бирже
кофе, сахара и какао торги фьючерсными контрактами на сахар -
сырец со сроком поставки в мае месяце (так называемый "майский
контракт") ведутся в марте и апреле (срок торгов этого контракта
заканчивается 30 апреля), в мае и июне ведутся торги июльского
контракта (т.е. с поставкой товара в июле), в августе и сентябре -
октябрьского контракта (поставка в октябре), с октября по февраль
- мартовского контракта (поставка в марте).
------------------------------------T----------------------------¬
¦ Период торгов ¦ Период поставки ¦
¦ фьючерсного контракта ¦ по фьючерсному контракту ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦ Сахара - сырца на Нью - йоркской бирже ¦
+-----------------------------------T----------------------------+
¦Октябрь - декабрь предыдущего года,¦ Март ¦
¦январь - февраль текущего года ¦ ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Март - апрель ¦ Май ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Май ¦ Июнь ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Июнь ¦ Октябрь ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦ Сахара белого на Лондонской бирже ¦
+-----------------------------------T----------------------------+
¦Декабрь предыдущего года, ¦ Март ¦
¦январь - февраль текущего года ¦ ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Март - апрель ¦ Май ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Май, июнь, июль ¦ Август ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Август, сентябрь ¦ Октябрь ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Октябрь, ноябрь ¦ Декабрь ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦ Кофе на Лондонской бирже ¦
+-----------------------------------T----------------------------+
¦Октябрь, ноябрь, декабрь ¦ Январь ¦
¦предыдущего года ¦ ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Январь - февраль ¦ Март ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Март, апрель ¦ Май ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Май, июнь ¦ Июль ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Июль, август ¦ Сентябрь ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Сентябрь ¦ Октябрь ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦ Какао - бобов на Лондонской бирже ¦
+-----------------------------------T----------------------------+
¦Декабрь предыдущего года, ¦ Март ¦
¦январь - февраль текущего года ¦ ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Март, апрель ¦ Май ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Май, июнь ¦ Июль ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Июль, август ¦ Сентябрь ¦
+-----------------------------------+----------------------------+
¦Сентябрь, октябрь, ноябрь ¦ Декабрь ¦
L-----------------------------------+-----------------------------
Биржевые торги осуществляются в течение дня в строго
определенное время, называемое биржевой сессией. На отдельных
биржах правилами установлены минимально и максимально допустимые
изменения цены в течение биржевой сессии. Если колебания цен в
течение сессии превышают предельно допустимые изменения, то торги
могут быть прекращены (на разных биржах - в этот день или на
определенное время).
В ходе биржевых торгов на сессии могут быть зафиксированы
различные уровни цен, при этом специализированный орган биржи -
котировальная комиссия определяет их средний уровень, а также цену
на начало и закрытие сессии, которые затем подлежат опубликованию.
В связи с этим в биржевой торговле применяется термин
котировка биржевых цен, который по сути обозначает фиксирование
биржевых цен в ходе биржевых торгов по определенным правилам
отдельно по видам сделок с разными сроками исполнения контрактов.
Биржевые цены публикуются информационными и телеграфными
агентствами, в различных изданиях: в бюллетенях "The Public
Ledger", "Рейтер", в газете "Financial Times", в газетах
"Коммерсант" и "Ведомости", приложение к газете "Известия" -
"Финансовые известия", а также на сайтах сети Интернет
(www.commersant.ru и www.vedomosti.ru).
Ежедневная биржевая сводка содержит, как правило, следующие
показатели:
- в первой графе - месяц поставки (в первой строке - ближайший
месяц поставки по фьючерсному контракту),
- в графе "Sett" (Settlement price) - котировочная цена за
указанный день,
- в графе "Change" - изменение котировочной цены указанного
дня по сравнению с предыдущим днем работы биржи,
- в графах "High" и "Low" - соответственно, наивысшая и самая
низкая за день цена,
- в графе "Open interest" - количество заключенных за день
фьючерсных контрактов.
В приложении N 1 приведена динамика биржевых котировок на
сахар белый и сахар - сырец.
Необходимо иметь в виду, что сделки (по продаже и по покупке)
на биржах имеют право заключать только брокеры как для себя и за
свой счет, так и по поручению других лиц (фирм) за их счет, за что
получают вознаграждение в виде комиссионных (около 10% от цены на
условиях ФОБ). При этом заключается договор на брокерское
обслуживание, а также составляется специальный документ
"Уведомление о риске", в котором клиент принимает на себя риск
потери суммы, выделенной им на фьючерсную торговлю при
неблагоприятном изменении цен на объект контракта.
Помимо комиссионного вознаграждения брокеру фирма - участница
биржевых торгов в обязательном порядке должна внести через брокера
в расчетную палату биржи средства резервирования фьючерсной
торговли, выступающие в качестве гарантийных платежей в качестве
залога (так называемый депозит). При этом задаток вносится в тот
же день, когда совершается сделка. Величина депозита различна для
разных бирж, но обычно составляет 10% от стоимости контракта, но
может возрастать при росте цен перед наступлением срока поставки.
В дополнение к депозиту участники биржевых торгов также должны
внести дополнительные средства на случай неблагоприятного
изменения цен, называемые "переменный депозит" или "маржа".
В случае если брокер осуществляет операции по покупке товара
на бирже за свой счет, то тогда помимо комиссионного
вознаграждения клиент обычно оплачивает брокеру расходы,
соответствующие величине банковского процента по депозитам.
Торговля биржевыми товарами имеет свои особенности,
оказывающие влияние на формирование цены биржевых товаров при
заключении сделок по фьючерсным контрактам и по контрактам на
поставку реального товара. В частности, возможны случаи, когда
цена товара формируется с учетом такой биржевой операции, как
хеджирование, а также продажи / покупки товара на условиях
"опцион", "онкольная сделка" (on call), "спрэд". При этом
необходимо понимать, что:
- хеджирование - это биржевое страхование участников мировых
товарных рынков от возможных потерь в случае изменения рыночных
цен при заключении контрактов на реальный товар, а также
извлечение прибыли из разницы между текущей ценой фьючерсного
контракта (т.е. контрактом с поставкой в ближайшее время) и ценой
аналогичного контракта с поставкой в более поздние сроки (по сути
это является биржевой спекуляцией).
Хеджирование заключается в покупке (продаже) фьючерсного
контракта при одновременной продаже (покупке) аналогичного товара
на рынке реального товара. Принцип страхования в данном случае
построен на том, что если в сделке с реальным товаром продавец
проигрывает в цене, то он может компенсировать свои потери на
фьючерсном рынке и наоборот.
Например (цифры условные), Английская фирма А заключила в
январе 2001 года контракт с российской фирмой Р на поставку сахара
по цене 300 долл. за тонну с поставкой в мае 2001 года. Для
страхования своих потерь в случае изменения цен к маю 2001 года
фирма А покупает на бирже фьючерсные контракты на такое же
количество сахара по цене 300 долл./тонн. В случае повышения цен в
мае 2001 года на рынке реального товара до 350 долл./тонн фирма А,
продавая сахар по контрактной цене (300 долл./тонн), теряет на
этой сделке 50 долл. за каждую тонну. Вместе с тем фирма А может
продать на бирже в мае купленные ранее фьючерсные контракты по
цене 350 долл./тонн, тем самым компенсируя потери при продаже
реального товара;
- "опцион" - особый вид сделок с ограниченным риском, дающий
право, но не обязывающий купить или продать товар (фьючерсный
контракт) по определенной цене. В обмен на получение такого права
покупатель (продавец) опциона уплачивает продавцу (покупателю)
премию;
- "онкольная сделка" - продажа и покупка товара, при котором
цена не фиксируется до тех пор, пока покупатель не потребует
этого. Продавец товара при такой сделке страхует себя
хеджированием;
- "спрэд" ("стрэддл") - это разница между биржевыми
котировками с разными сроками поставки товара (например, между
биржевыми котировками на сахар - сырец от 20 августа 2001 года с
поставкой в октябре 2001 и марте 2002 года).
Спрэды могут применяться при определении контрактных цен на
поставку реального товара по биржевым котировкам с отдаленным
сроком поставки (например, по котировкам в апреле октябрьского
контракта, т.е. с поставкой в октябре) в качестве скидки к текущей
биржевой котировке на ближайший месяц поставки при увеличении
биржевых цен с отдаленным сроком поставки по сравнению с ближайшим
месяцем или надбавки при снижении биржевых цен. Кроме того, под
понятием "спрэд" может пониматься одновременная покупка и продажа
фьючерсных контрактов (опционов) на один и тот же товар с разными
сроками поставки (в спекулятивных целях).
Учитывая изложенное выше, при контроле таможенной стоимости
биржевых товаров, ввозимых на таможенную территорию Российской
Федерации, необходимо иметь в виду следующее.
В практике мировой торговли биржевыми товарами при заключении
срочных сделок на внебиржевом рынке и определении контрактных цен
широко применяются биржевые цены, чаще всего - по фьючерсным
сделкам, т.к. в настоящее время продажа реального товара на биржах
происходит в незначительных объемах, а основной объем торговли на
биржах приходится на фьючерсные сделки. Кроме того, фьючерсная
торговля создает механизм рыночного прогнозирования цен.
Имея в виду, что поставки товара по внебиржевым контрактам
могут осуществляться в любое время (а не только по месяцам,
предусмотренным во фьючерсных контрактах), при определении цены по
конкретным поставкам в качестве ориентира обычно используются
биржевые котировки на ближайший месяц поставки, т.к. они в большей
мере соответствуют цене "спот" на рынке реального товара в период
фактической поставки (как это указано в таблице по отдельным
товарам).
-----------------T-------------------------------------------------------------------¬
¦ Месяц отгрузки ¦ Биржевые котировки фьючерсного контракта ¦
¦реального товара+---------------T-----------------T----------------T----------------+
¦ ¦сахара - сырца ¦сахара белого на ¦ кофе на ¦ какао - бобов ¦
¦ ¦ на Нью - ¦Лондонской бирже ¦ Лондонской ¦ на Лондонской ¦
¦ ¦йоркской бирже ¦ ¦ бирже ¦ бирже ¦
+----------------+---------------+-----------------+----------------+----------------+
¦Декабрь 2001 г. ¦ Март 2002 г. ¦ Март 2002 г. ¦ Январь 2002 г.¦ Март 2002 г. ¦
+----------------+---------------+-----------------+----------------+----------------+
¦Январь, февраль ¦ Март 2002 г. ¦ Март 2002 г. ¦ Март 2002 г. ¦ Март 2002 г. ¦
¦ 2002 г. ¦ ¦ ¦ ¦ ¦
+----------------+---------------+-----------------+----------------+----------------+
¦ Март, апрель ¦ Май 2002 г. ¦ Май 2002 г. ¦ Май 2002 г. ¦ Май 2002 г. ¦
¦ 2002 г. ¦ ¦ ¦ ¦ ¦
+----------------+---------------+-----------------+----------------+----------------+
¦ Май, июнь ¦ Июль 2002 г. ¦ Август 2002 г. ¦ Июль 2002 г. ¦ Июль 2002 г. ¦
¦ 2002 г. ¦ ¦ ¦ ¦ ¦
+----------------+---------------+-----------------+----------------+----------------+
¦ Июль 2002 г. ¦Октябрь 2002 г.¦ Август 2002 г. ¦Сентябрь 2002 г.¦Сентябрь 2002 г.¦
+----------------+---------------+-----------------+----------------+----------------+
¦ Август 2002 г. ¦Октябрь 2002 г.¦ Октябрь 2002 г.¦Сентябрь 2002 г.¦Сентябрь 2002 г.¦
+----------------+---------------+-----------------+----------------+----------------+
¦Сентябрь 2002 г.¦Октябрь 2002 г.¦ Октябрь 2002 г.¦ Октябрь 2002 г.¦ Декабрь 2002 г.¦
+----------------+---------------+-----------------+----------------+----------------+
¦Октябрь, ноябрь ¦ Март 2003 г. ¦ Декабрь 2002 г. ¦ Январь 2003 г.¦ Декабрь 2002 г.¦
¦ 2002 г. ¦ ¦ ¦ ¦ ¦
+----------------+---------------+-----------------+----------------+----------------+
¦Декабрь 2002 г. ¦ Март 2003 г. ¦ Март 2003 г. ¦ Январь 2003 г.¦ Март 2003 г. ¦
L----------------+---------------+-----------------+----------------+-----------------
Конкретная биржевая цена выбирается обычно на дату (в пределах
10 - 15 дней), предшествующую дате подписания контракта (при
условии, что контракт на одну поставку) или спецификации (при
долгосрочных контрактах). Учитывая особенности продажи отдельных
товаров, контрактная цена может соответствовать биржевым
котировкам на дату выписки коносамента или определена как средняя
величина биржевых котировок между датой выписки коносамента и
датой прибытия товара в порт назначения.
Покупка реального товара по биржевым ценам, более отдаленным
от даты поставки реального товара, требует дополнительных затрат
от продавца товара и поэтому нехарактерна для торговой практики
биржевыми товарами.
В связи с этим при проверке величины заявленной таможенной
стоимости необходимо ориентироваться на биржевые котировки. При
этом цена сделки товара без учета расходов по доставке,
комиссионных расходов, премии или скидки за фактическое качество
товара и премии продавцу должна соответствовать или быть в
пределах значений биржевых котировок с ближайшим месяцем поставки
за период (10 - 15 дней), предшествующий дате подписания
контракта, приложения - спецификации или выписки коносамента.
В случае если нет сведений о ежедневных биржевых котировках,
то для контроля может использоваться информация о средних
значениях биржевых котировок за календарный месяц, когда
осуществлялась отгрузка товара (был подписан контракт или
приложение - спецификация).
Например, сахар - сырец был отгружен из Бразилии по контракту
и спецификации, подписанными 15 декабря 2001 года, коносамент
выписан 20 декабря, товар прибыл в порт назначения Новороссийск 15
января 2002 года. Это значит, что цена сахара по данной поставке
(без учета стоимости доставки, страховки и прибыли продавца, а
также премии за поляризацию и других вышеперечисленных расходов)
должна соответствовать биржевой котировке за период с 1 декабря
2001 года по 15 декабря 2001 года "мартовского контракта" 2002
года на Нью - йоркской бирже на определенную дату (или их средней
величине, ниже приведен пример, цифры условные).
---------------T-------------------------------------------------¬
¦ Даты торгов ¦ Цена сахара - сырца по фьючерсным контрактам в ¦
¦ на бирже ¦ зависимости от месяца поставки ¦
¦ +---------T---------T---------T---------T---------+
¦ ¦ Март ¦ Май ¦ Июль ¦ Октябрь ¦ Март ¦
¦ ¦ 2002 г. ¦ 2002 г. ¦ 2002 г. ¦ 2002 г. ¦ 2003 г. ¦
+--------------+---------+---------+---------+---------+---------+
¦01.12.2001 ¦ 6,44 ¦ 6,29 ¦ 6,20 ¦ 6,29 ¦ 6,37 ¦
+--------------+---------+---------+---------+---------+---------+
¦02.12.2001 ¦ 6,45 ¦ 6,30 ¦ 6,21 ¦ 6,30 ¦ 6,38 ¦
+--------------+---------+---------+---------+---------+---------+
¦03.01.2001 ¦ 6,42 ¦ 6,30 ¦ 6,21 ¦ 6,29 ¦ 6,42 ¦
+--------------+---------+---------+---------+---------+---------+
¦04.02.2001 ¦ 6,47 ¦ 6,29 ¦ 6,17 ¦ 6,29 ¦ 6,47 ¦
+--------------+---------+---------+---------+---------+---------+
¦05.02.2001 ¦ 6,46 ¦ 6,30 ¦ 6,18 ¦ 6,30 ¦ 6,46 ¦
+--------------+---------+---------+---------+---------+---------+
¦и т.д. ¦ ... ¦ ... ¦ ... ¦ ... ¦ ... ¦
L--------------+---------+---------+---------+---------+----------
При этом следует иметь в виду, что цена сделки реального
товара определяется в зависимости от качества товара и
коммерческих условий в процессе переговоров и так называемого
уторговывания цены между продавцом и покупателем и может
отличаться от биржевых котировок за счет качественных параметров,
объемов поставок, страны происхождения, расходов по доставке,
базиса поставки, премии продавцу и других факторов (по которым
внешнеторговый контракт отличается от унифицированного биржевого
контракта).
В приложении N 2 приведена сравнительная динамика биржевых
котировок Нью - йоркской биржи на сахар - сырец (контракт N 11) и
таможенной стоимости (в расчете за 1 кг) сахара - сырца,
ввезенного на таможенную территорию Российской Федерации в 2001
году.
В случаях, когда заявленная таможенная стоимость биржевого
товара, определенная по цене сделки с ввозимым товаром (без учета
премии за фактическую поляризацию для сахара, расходов по
доставке, премии продавцу, комиссионных и брокерских
вознаграждений и др. расходов), отклоняется в сторону понижения на
величину более 10% от уровня биржевых котировок с ближайшим
месяцем поставки в пределах 10 - 15 дней, предшествующих дате
прибытия товара в место назначения (от среднемесячной величины
биржевых котировок), или определена по биржевым котировкам с
отдаленными сроками поставки, это может свидетельствовать о
наличии взаимозависимости между участниками сделки и / или наличии
условий, повлиявших на цену сделки, а также о недостоверном
декларировании.
В целях выявления взаимозависимости между участниками
внешнеторговой сделки целесообразно при таможенном оформлении
запрашивать у декларанта не только учредительные документы товара,
но также и другие документы, в частности отчет о ценных бумагах, в
котором приводятся данные об имеющихся у российского участника ВЭД
акциях и ценных бумагах других организаций, в том числе
зарубежных.
На наличие условий, повлиявших на продажу и цену сделки, при
низкой величине цены сделки могут указывать следующие
обстоятельства, не соответствующие правилам торговли биржевыми
товарами.
Если внешнеторговым контрактом предусмотрено определение цены
товара по биржевым котировкам с отдаленными сроками поставки,
например при поставках реального товара в марте 2002 года по
контракту, заключенному в январе 2001 года, цена товара
определяется по биржевым котировкам января 2001 года "мартовского
контракта" 2002 года.
В данном случае для осуществления этой торговой операции
продавец должен был купить реальный товар в январе 2001 года и
хранить его на складе более года (до марта 2002 года), в
результате чего стоимость товара должна значительно возрасти за
счет расходов по хранению и страхованию товара.
При этом учитывая, что под закупку данного товара на
значительный срок были отвлечены финансовые средства, в стоимость
товара обычно включается стоимость банковского процента, а также
премия за риск. Если принять во внимание тот факт, что цена
товара, определенная по биржевым котировкам годовой давности, в
значительной степени не соответствует конъюнктуре рынка,
сложившейся в момент поставки, то одной из сторон будет не выгодно
исполнять данный контракт. В частности, при значительном
отклонении цены в меньшую сторону от действующих котировок
продавцу товара выгоднее расторгнуть контракт, уплатив штрафные
санкции, и перепродать товар по более высокой цене.
Противоречит торговой практике и ситуация, когда контрактная
цена фиксируется по биржевым котировкам с прошедшими сроками
поставки (т.е. по так называемым "умершим контрактам"). Например,
если контракт на поставку товара заключен в январе 2002 года, а
цена товара фиксировалась по февральским котировкам 2001 года
"мартовского контракта" 2002 года.
В случаях, когда внешнеторговым контрактом предусмотрены такие
условия, как регулирование внешнеторговой цены с помощью спрэдов
(т.е. одновременная покупка и продажа на бирже фьючерсных
контрактов), заключение внешнеторговых сделок типа "онкольной" и /
или с условием покупки опциона на этот товар, а также покупка
российскими участниками ВЭД реального товара по биржевым ценам с
одновременными покупкой и продажей на бирже фьючерсных контрактов
(т.е. участие российского участника ВЭД в биржевых торгах),
покупка товара с помощью биржевого брокера также указывает, что в
цену сделки, сформированную на основе биржевых котировок, должны
быть включены дополнительные затраты (гарантийные платежи на
бирже, премия за опцион, расходы за брокерские услуги, внесение
средств на депозит биржи и др.). При этом указанные затраты должны
составлять, как правило, не менее 10% (по каждому виду услуг) от
цены товара на условиях ФОБ.
При подготовке данного материала была использована следующая
литература:
О.И. Дегтярева "Биржевое дело", Москва, ООО "Издательство
Юнити - Дана", 2001 г.
"Биржевое дело", под редакцией В.А. Галанова, А.И. Басова,
Москва, издательство "Финансы и статистика", 2000 г.
А.А. Иващенко "Товарная биржа", Москва, издательство
"Международные отношения", 1991 г.
Журнал "Цена дайджест", выпуск 5 (35) 2000 г., Москва
|
